LPP wprowadza nowy model finansowania rozwoju

LPP zawarło porozumienie z grupą krajowych i międzynarodowych banków, opiewające na łączną kwotę równowartości około 13,5 mld zł. Nowa struktura zadłużenia jest odpowiedzią na dynamiczną ekspansję sieci sprzedaży, większe wsparcie dla dostawców oraz inwestycje w logistykę, zgodnie z przyjętą strategią rozwoju. Dzięki współpracy z konsorcjum bankowym spółka zyskuje długoterminową stabilność oraz możliwość realizacji działań na większą skalę, przy jednoczesnej poprawie warunków pozyskiwania kapitału. To znaczący krok w sposobie finansowania działalności LPP i jedna z największych transakcji tego typu w regionie.

Dynamiczny plan rozwoju LPP do 2027 r. obejmuje intensywne otwarcia salonów marki Sinsay, inwestycje logistyczne przekraczające 2 mld zł oraz niemal dwukrotnie większe potrzeby finansowania dostawców. To stawia przed spółką nowe wyzwania operacyjne i finansowe. Dlatego decyzja o stworzeniu bardziej elastycznej, długoterminowej struktury dłużnej o wartości około 13,5 mld zł we współpracy z konsorcjum bankowym ma wzmocnić stabilność i bezpieczeństwo kapitałowe Grupy oraz dopasować model finansowania do skali i ambicji rozwoju firmy.

– Przekształcenie dotychczasowej struktury finansowania w model konsorcjalny to początek nowego rozdziału w historii LPP, w którym łączymy dynamiczny rozwój z bezpieczeństwem finansowym. Pozyskana struktura dłużna adresuje nie tylko obecne potrzeby kapitałowe, ale zapewnia też stabilne fundamenty na kolejne lata intensywnej ekspansji. Strategiczne wsparcie banków, które podzielają naszą wizję, potwierdza słuszność obranej strategii rozwoju. Dzięki tej współpracy zyskujemy paliwo do dalszej ekspansji przy zachowaniu jasno określonych priorytetów – rentowności, stabilności i odpowiedzialnego rozwoju – mówi Marcin Bójko, wiceprezes zarządu LPP.

LPP podpisało umowę z konsorcjum 21 polskich i międzynarodowych banków, obejmującą zarówno rozszerzone finansowanie dostawców, jak i kredyt odnawialny oraz kredyt inwestycyjny. Nowa struktura finansowa porządkuje zobowiązania spółki na 3–5 lat, gwarantując jej długoterminową stabilność, większą elastyczność oraz możliwość działania na znacznie większą skalę. Dzięki temu LPP uzyskuje wyższe limity kredytowe, obniża koszty kapitału i wydłuża okres finansowania.

– Szeroki i kompleksowy proces z udziałem kilkudziesięciu wiodących europejskich i globalnych instytucji finansowych pozwolił, pomimo kwoty transakcji plasującej ją wśród największych w regionie CEE w ostatnich latach, uzyskać nadsubskrypcję przekraczającą 50%. W efekcie, osiągnięta struktura dłużna zapewnia Grupie LPP korzystne zapisy w zakresie kowenantów, brak zabezpieczeń oraz poprawę kosztów finansowania. W praktyce rynkowej podobne struktury covenant-lite-loans są widziane głównie w finansowaniach dla największych międzynarodowych grup posiadających rating Investment Grade. Wypracowana struktura obejmuje również największy w regionie program finansowania dostawców, który stabilizuje zarządzanie kapitałem obrotowym spółki, a jednocześnie wspiera potrzeby płynnościowe dostawców – podsumowują Mateusz Gromek, prezes, oraz Paweł Kusiak, partner w Final Milestone Corporate Finance, wyłącznego doradcy finansowego LPP.

Przyjęta struktura dłużna i warunki umowy konsorcjalnej dają LPP możliwość przyszłego zwiększania limitów finansowania, co pozwala elastycznie dostosowywać kapitał do tempa rozwoju Grupy.

– Silna nadsubskrypcja ofert to dla nas wyraźny dowód zaufania rynku finansowego do naszej strategii oraz potwierdzenie, że LPP jest postrzegane jako wiarygodny i solidny partner z mocną pozycją rynkową. Cieszymy się, że w ramach wypracowanej struktury nasi partnerzy finansowi mają przestrzeń do wzrostu wraz z Grupą LPP – podkreśla Marcin Bójko, wiceprezes zarządu LPP.